Es ist allgemein anerkannt, dass man mit dem Erwerb einer AFS-Lizenz einfach und schnell in den Finanzsektor einsteigen kann. Während dieses Konzept gewisse Vorteile hat, gibt es viele Risiken und Verpflichtungen, die vielen potenziellen Käufern möglicherweise nicht bewusst sind. Darüber hinaus sind die gesetzlichen und behördlichen Anforderungen für die Beantragung einer neuen AFS-Lizenz komplex und erfordern viel Aufmerksamkeit für Details. Im Folgenden finden Sie eine Übersicht über die wichtigsten Aspekte beim Kauf einer fertigen AFS-Lizenz und beim Erwerb einer neuen.
AFS-Lizenzberechtigungen
- Bestehende AFSL: Der Käufer einer bestehenden Lizenz muss prüfen, ob die zum Verkauf angebotene AFS-Lizenz den Käufer berechtigt, die beabsichtigten Dienstleistungen zu erbringen. Wenn bestimmte Änderungen an der Lizenz erforderlich sind, dauert dies länger und kostet mehr.
- Neue AFSL: Der Lizenzantrag umfasst alle erforderlichen Genehmigungen.
Due Diligence oder Risikomanagement
- Bestehende AFSL: Ein detailliertes unabhängiges Due-Diligence-Verfahren für ein Beteiligungsunternehmen muss in der Akquisitionsphase eines jeden Unternehmens durchgeführt werden. Der Umfang der damit verbundenen Due-Diligence-Anfragen hängt von der Historie der Lizenztransaktionen ab.
- Neue AFSL: Es gibt keine derartigen Anforderungen, da der Lizenzbewerber ein neues Unternehmen registriert.
Verantwortlicher Manager (manager Responsible, RM)
- Bestehende AFSL: RM-Bedingungen für den Lizenznehmer, die in den entsprechenden Käuferanfragen bewertet werden sollen. Wenn das Unternehmen die Bereitstellung unabhängiger RM-Dienste benötigt, entstehen dadurch einige zusätzliche Kosten.
- Neue AFSL: Compliance-Beauftragte werden mit der Bewerbung beauftragt.
Kosten
- Bestehende AFSL: In der Regel unterscheiden sich die Kosten für den Erwerb einer AFS-Lizenz von Fall zu Fall, abhängig vom Umfang der Genehmigungen und anderen Faktoren. Der Kaufpreis für „fertige“ Lizenzen liegt in der Regel zwischen 25.000 und 250.000 US-Dollar. Es ist zu beachten, dass auch die Kosten für die Durchführung von Due-Diligence-Aktivitäten berücksichtigt werden sollten.
- Neue AFSL: Die Gesamtkosten für die ordnungsgemäße Vorbereitung und Einreichung eines Lizenzantrags liegen zwischen 35.000 und 50.000 US-Dollar, je nach Umfang der Geschäftsvorschläge und Fragen, die von der Aufsichtsbehörde während des Antragsverfahrens angesprochen werden.
Zeitfenster
- Bestehende AFSL: Die Zeit, die zum Erwerb einer vorgefertigten Lizenz benötigt wird, hängt weitgehend vom Umfang und den Ergebnissen der Inspektion der als Finanzinvestition gehaltenen Immobilie ab. Eine typische Anschaffung dauert in der Regel 3 bis 4 Monate. Wenn die Lizenz jedoch geändert werden muss, kann der Prozess um weitere 2-3 Monate verlängert werden. Darüber hinaus wird zusätzliche Zeit benötigt, um ausreichend Personal zu ernennen, alle von der Aufsichtsbehörde aufgeworfenen Probleme zu lösen und den Umfang der AFS-Lizenz bei Bedarf zu erweitern.
Neue AFSL: Der Prozess zur Erlangung einer neuen Lizenz dauert in der Regel 5 bis 6 Monate. Dieser Zeitraum umfasst die Zeit, um alle erforderlichen Unterlagen vorzubereiten und zu sammeln, einen Antrag bei der Aufsichtsbehörde einzureichen, etwaige Probleme im Antragsverfahren zu lösen und schließlich die Erlaubnis zur Erbringung von Dienstleistungen zu erhalten.