Para 2025, Polonia seguirá siendo uno de los centros emblemáticos y dinámicos en Europa para las empresas de activos digitales. Se espera que el sistema MiCA entre finalmente en vigor, por lo que los reguladores polacos también están actualizando su sistema nacional de licencias. Este paso implica la transición de las empresas criptográficas del registro VASP a modelos más estrictos como la licencia polaca CASP. Por lo tanto, si está creando o adquiriendo una empresa en Polonia, debe comprender estos cambios y cómo comenzar a trabajar bajo las reglas actuales o futuras del CASP.
Comprender la situación con las licencias de criptomonedas en Polonia
Hasta ahora, las empresas polacas VASP trabajaron en el marco del sistema VASP en Europa, sincronizado con la legislación europea sobre la lucha contra el blanqueo de dinero para un país específico. Este paso tiene como objetivo preparar a Polonia para el lanzamiento de las primeras licencias CASP elevando los estándares de auditoría, capital y gestión, y esto se logrará mediante una implementación gradual bajo MiCA.
La transposición del MiCA por parte de Polonia podría tener un impacto significativo en su regulación en la UE. Se espera que la Autoridad de Supervisión Financiera (KNF) adopte normas de concesión de licencias equivalentes a las vigentes en la UE. El registro del VASP puede ser una forma de comenzar hasta que el sistema CASP esté plenamente operativo.
¿Qué significa la licencia CASP en lugar de la VASP?
Actualmente, la licencia VASP bajo la Ley contra el blanqueo de dinero legalizará una serie de servicios regulados relacionados con criptomonedas en Polonia, incluidos los servicios de intercambio, castodial y traducción de tokens.
Con la adopción de MiCA, VASP será reemplazado por CASP. Por lo tanto, el CASP tendrá umbrales de capital más elevados que el VASP, sistemas de gestión y riesgo más eficaces, herramientas de seguimiento y certificación a las normas técnicas de la UE. Piense en ello como una transición de un modelo nacional, conforme (VASP Polonia) a una licencia criptográfica paneuropea que será reconocida en todos los estados miembros (CASP). Este último proporciona legitimidad y acceso paneuropeos, pero también exige requisitos estrictos y rigor operativo.
¿Qué causa el zumbido alrededor de la licencia CASP y el registro VASP en Polonia en 2025?
Esto le permite comenzar a cumplir los requisitos de VASP inmediatamente. El VASP polaco ya puede comenzar a atraer clientes, procesar el flujo de dinero fiduciario en criptomonedas y proporcionar servicios de intercambio. Las auditorías reglamentarias suelen ser mucho más rápidas y requieren menos capital, lo que permite el despliegue instantáneo de empresas adquiridas con licencia.
Prepárese para el MiCA de mañana hoy: las normas CASP entrarán en vigor en 2025, por lo que las empresas estructuradas correctamente según VASP Polonia podrán llevar a cabo operaciones en CASP. Esto abre oportunidades de inversión en sistemas, gestión y planificación de capital que facilitarán las transiciones futuras.
Ventajas estratégicas
Así, gracias a la disponibilidad de una licencia CASP en Polonia y la estructura funcional de VASP, la empresa será uno de los primeros operadores en cumplir con los requisitos, evitando retrasos en el escalamiento de las aplicaciones MiCA en toda la UE.
Lo que obtienes cuando compras o vuelves a registrar
Si adquiere una organización licenciada o presenta una nueva solicitud: una sociedad de responsabilidad limitada polaca (Sp. z o.o.) con registro VASP y disposición legal para cambiar a CASP.
La documentación completa de la licencia AASP incluye aplicación, mini-programa contra el blanqueo de dinero, política de riesgo, flujo KYC y sistema de monitoreo de transacciones.
Infraestructura de preinscripción y servicios regulares para los servicios regulados.
La estructura de gobernanza incluye el nombramiento de responsables del cumplimiento, comités de riesgos y procedimientos de auditoría interna. Se prevé la conexión de cuentas bancarias, el apoyo al IBAN y la integración de pasarelas de pago de conformidad con las normas polacas.
Pila técnica: infraestructura de monederos, interfaz de registro de usuarios, mecanismo de intercambio o plataforma castodial. Esto permitirá a su negocio operar bajo VASP, y luego cambiar muy dinámicamente con la apertura de CASP.
Beneficios de la acción inmediata
Entrada rápida en el mercado
Con el VASP activo puede iniciar actividades legales en Polonia inmediatamente sin esperar a la apertura de la ventana de licencia CASP.
Igual impulso
Puede diseñar y probar flujos de trabajo de cumplimiento, sistemas de supervisión técnica y gestión de acuerdo con las normas existentes, haciendo que la transición a CASP sea más fluida.
Confianza de los socios
Los bancos, sistemas de pago y clientes institucionales a menudo buscan entidades con licencia. La estructura de VASP Polonia garantiza esta legitimidad, y el alineamiento futuro con CASP aumenta la confianza.
Rentabilidad
En comparación con los requisitos de capital del CASP, la concesión de licencias para el VASP es aún más fácil. Comenzar con VASP le permite escalar su negocio antes de invertir en umbrales de capital más altos.
Preparación para el CASP
Para garantizar una transición fluida a la plena conformidad de MiCA en Polonia:
- Interactuar con los reguladores en una etapa temprana para rastrear las ventanas de aplicación CASP y las normas técnicas.
- Mejorar la gobernanza: nombrar a directores superiores con experiencia financiera o empresarial probada, garantizar la separación de funciones y establecer comités de riesgos en el nivel del consejo.
- Modernización de los sistemas técnicos: preparación de sistemas de supervisión de transacciones para análisis en línea, registros de auditoría inmutables e informes de datos de conformidad con la API de la UE.
- Inversión de capital: plan un umbral requerido más alto (a menudo cientos de miles de euros), así como reservas operativas.
Trabajar con VASP
Cumplimiento y control de riesgos
- Mantener prácticas activas de AML/KYC; rastrear transacciones para esquemas inusuales.
- Llevar a cabo auditorías internas periódicas, revisiones de la junta y presentación de informes sobre el cumplimiento.
- Mantener la pertinencia de las políticas y formar al personal en las responsabilidades reglamentarias.
Captación y desarrollo de clientes
- Lanzamiento del registro de usuarios, comunicaciones de confianza e integración de monederos. Desarrollo de sistemas de entrada/salida a través de enlaces bancarios o pasarelas de pago.
- Dar la máxima prioridad a la facilidad de uso, al tiempo que se enfatiza la licencia – la transparencia construye confianza.
Tecnología e infraestructura
- Crear o refinar plataformas de billetera y depósito con un sistema de seguridad confiable y registros de auditoría.
- Realizar ejercicios de supervisión diarios y semanales para cumplir con las listas de verificación de cumplimiento.
- Mantener procedimientos de respuesta a incidentes en caso de fuga de datos o violación financiera.
Expansión de las actividades en la UE y acceso a MiCA
- Al finalizar la licencia CASP Polonia, su organización podrá prestar servicios en todo el Espacio Económico Europeo bajo una licencia registrada, lo que abrirá las puertas a los clientes de los estados miembros vecinos de la UE con configuraciones adicionales mínimas.
- Empezar a trabajar en el marco de VASP Polonia ahora mismo para ganar impulso y reducir las dificultades de transición cuando se disponga del pasaporte CASP. En esencia, se crea una estructura lista para VASP que estará lista para CASP.
Sinopsis financiera
Costos típicos de registro de VASP o adquisición de una organización relevante en Polonia:
- Adquisición de VASP o registro del organismo constituyente: 40.000-70.000 euros (dependiendo del sistema bancario, el software y la infraestructura de cumplimiento).
- Planificación del capital para el CASP: de decenas a cientos de miles de euros en previsión de las recomendaciones finales de la UE.
- Operaciones actuales: cumplimiento, auditoría, licencias de tecnología, comisiones bancarias y posibles costos de expansión.
Conclusión
La adquisición o registro de VASP en Polonia en 2025 proporciona acceso inmediato al creciente mercado de la UE y cumple con los requisitos del marco reglamentario polaco. Con la entrada en vigor de las regulaciones de MiCA Polonia, sus esfuerzos para garantizar el cumplimiento en una etapa temprana allanarán el camino para una transición suave a la licencia CASP reconocida por la UE, lo que le permitirá ampliar la cobertura y aumentar la confianza. Elegir este camino combina lo mejor de ambos mundos: entrada rápida en el mercado hoy bajo VASP y preparación para los estándares más altos mañana bajo CASP.
¿Qué es CASP en Polonia?
CASP reemplazará a VASP bajo MiCA, presentando requisitos de capital, administración y sistemas técnicos más estrictos para los proveedores de servicios criptográficos.
¿Es mejor comprar VASP o esperar a CASP?
La compra ahora garantiza el Inicio inmediato del trabajo de acuerdo con la legislación polaca, con la posibilidad de cambiar a CASP más tarde, con el soporte e infraestructura ya existentes.