Marco para la licencia cripto en Europa prevé una autorización única para entidades de moneda virtual y servicios relacionados bajo supervisión supranacional. Así, cualquier licencia de criptomonedas en Europa a partir de 2024 es una licencia CASP completa en Europa, integrada en las disposiciones normativas de los mercados de criptoactivos de la UE.
Resumen de la regulación de licencias cripto en Europa
Está establecida bajo el Reglamento de Mercados de Criptoactivos de la UE (MiCA), que obliga a todo operador, custodio y exchange de activos digitales autorizado bajo sus disposiciones a aplicar modelos prudenciales y de conducta similares a los de las instituciones financieras tradicionales.
La regulación armoniza los regímenes iniciales de licencias VASP en Europa en un sistema unificado supervisado a nivel de autoridades nacionales competentes, coordinado por ESMA, con la supervisión realizada por reguladores nacionales.
Licencia MiCA en Europa
Introduce un reglamento único de autorización para cualquier negocio cripto y consiste en:
- Autorización unificada y pasaporte europeo;
- Transparencia mediante supervisión de ESMA;
- Criterios similares de capital y ciberseguridad;
- Principios similares de protección al inversor;
- Una sola autorización para múltiples servicios cripto.
Licencia CASP en la UE
Se define como un estándar de supervisión detallado y especifica que:
- Los solicitantes deben estar constituidos en la UE;
- Sus ejecutivos deben ser residentes y someterse a verificación;
- Al menos un director debe tener residencia en la UE;
- Los beneficiarios finales deben ser revelados;
- Deben estar implementadas medidas AML/CTF y realizarse auditorías periódicas;
- La contabilidad de los clientes debe estar asegurada y los activos de los clientes separados de los fondos operativos.
Etapas generales de organización
- Creación de las formas organizativas y de las reglas y mecanismos de cumplimiento.
- Presentación de registros financieros y formularios de solicitud.
- Revisión: Evaluación de los procedimientos internos de la empresa, mecanismos de control de riesgos y salvaguardas tecnológicas.
- Autorización: Inclusión en el registro de licencias cripto de Europa tras la aprobación.
- Posteriores auditorías AML y reportes a las autoridades supervisoras.
Solo estando incluido en el registro la entidad puede prestar oficialmente la gama de servicios autorizados en todos los países del EEE.
Licencia VASP en Europa
Antes de MiCA, una licencia VASP en Europa servía principalmente como registro AML. Otorgaba derechos limitados y no permitía pasaporte europeo. Bajo MiCA, este modelo simplificado se sustituye por la autorización CASP, que introduce regulaciones prudenciales y estrategias más amplias de protección al inversor. La transición a la autorización MiCA debe completarse antes de finales de 2025.
Requisitos para la licencia cripto en Europa
Las normas y disposiciones de la licencia cripto en Europa especifican obligaciones estructurales y operativas. Los solicitantes deben:
- Mantener fondos propios que oscilan entre 50.000 y 150.000 EUR;
- Implementar sistemas sólidos de seguridad de datos y gestión de incidentes;
- Someterse al proceso de cumplimiento para la licencia;
- Poseer cuenta corporativa activa;
- Presentar documentación AML detallada e informes de evaluación de riesgos;
- Establecer un departamento de cumplimiento con responsabilidad directa ante la dirección;
- Garantizar acceso independiente de auditoría y mecanismos de revisión externa.
Estos requisitos garantizan fiabilidad y transparencia en las operaciones dentro del ecosistema de licencias cripto en Europa.
Registro de licencias cripto en Europa
El registro de licencias cripto en Europa funciona como un directorio centralizado de entidades aprobadas. Incluye:
- Datos de identificación de cada titular de licencia;
- Tipos de servicios autorizados;
- Representantes legales y responsables;
- Estado actual: activo, suspendido o revocado.
El acceso público al registro aumenta la confianza de los inversores y permite la verificación directa de los participantes con licencia oficial.
Licencia para exchange de criptomonedas en Europa
Este permiso permite a operadores regulados gestionar mercados digitales. Dicha autorización cubre:
- Pares de trading fiat-a-cripto y cripto-a-cripto;
- Gestión de liquidez y mecanismos de liquidación;
- Custodia y transferencia de instrumentos tokenizados;
- Mecanismos internos de control para evitar la manipulación del mercado.
Todos los exchanges autorizados deben cumplir las normas de transparencia y trazabilidad de transacciones exigidas por MiCA.
Licencia europea de exchange de criptomonedas
Al mismo tiempo, este permiso bajo MiCA permite la aplicación completa de la directiva de gestión de riesgos. Algunas de las ventajas para los titulares de la licencia son la cooperación fluida con instituciones de pago europeas, reciprocidad operativa transfronteriza, reducción de duplicación de cumplimiento para transacciones en varios países y normas AML consistentes que se extienden a todos los países de la UE.
Licencia de criptomonedas en Europa 2025
Con una licencia de exchange de criptomonedas en Europa, las licencias VASP existentes y otros servicios registrados simultáneamente serán sustituidos por la nueva autoridad CASP con operaciones completamente armonizadas. A finales de 2025, todas las inscripciones nacionales de VASP habrán sido eliminadas. El marco MiCA se aplicará de la siguiente manera:
- Control supranacional sobre todas las actividades financieras relacionadas con activos digitales;
- Medidas mejoradas de protección al consumidor;
- Acceso al mercado único para los titulares de licencias CASP, pasaporte europeo;
- Certeza jurídica a largo plazo para los operadores.
Licencia de exchange en Europa
Además, poseer una licencia de criptomonedas en Europa exige el cumplimiento de la lista aplicable de requisitos tecnológicos e infraestructurales, es decir:
- Estructura certificada de informes, registro y algoritmos antifraude que protejan la integridad del comercio;
- Acceso a la infraestructura colaborativa de liquidación aprobada por la estructura certificada;
- Supervisión continua a nivel nacional.
Obtención de una licencia MiCA en la UE
Finalmente, para obtener una licencia cripto en Europa, los solicitantes deben presentar un plan integral para demostrar competencia legal, técnica y financiera. El proceso exige una administración precisa con las autoridades competentes, la presentación completa de los manuales de cumplimiento propuestos y la verificación rigurosa de las estrategias de gobernanza incluidas. Una vez aprobada, la licencia otorga operaciones oficialmente autorizadas dentro del espacio jurídico europeo.
Varias jurisdicciones europeas se han convertido en enclaves regulatorios estructurados, favoreciendo la innovación en activos digitales mientras mantienen la disciplina institucional.
Lituania ha surgido como un centro primario de autorización dentro del bloque continental, implementando una metodología de supervisión de doble capa que combina la evaluación de resiliencia financiera con la verificación de transparencia operativa. Estonia mantiene su arquitectura de gobernanza digital establecida tempranamente, donde las actividades centradas en criptomonedas se benefician de incorporación electrónica, canales de reporte instantáneos y monitoreo algorítmico de cumplimiento. Portugal ha integrado incentivos fiscales modulados y un sistema de autorización pragmático armonizado con los estándares MiCA, reforzando así su reputación de previsibilidad regulatoria. Malta, operando bajo su marco de Activos Financieros Virtuales, mantiene un modelo basado en principios que enfatiza la responsabilidad fiduciaria y la auditabilidad tecnológica. En cada uno de estos territorios pueden garantizarse una gestión administrativa eficiente, métodos de aplicación confiables e interoperabilidad transfronteriza, otorgándoles un nicho en el ámbito de la UE para la inversión y la estructura tecnológica.
Soporte profesional y autorizaciones listas
Expertos altamente cualificados ofrecen un amplio apoyo para la obtención de una licencia cripto en Europa y el análisis de cumplimiento, la solicitud de autorización y la provisión del permiso oficial, entre otros beneficios. Licencias de criptomonedas listas para usar están disponibles a solicitud para garantizar el menor tiempo posible de lanzamiento de servicios totalmente conformes. Además, profesionales proporcionan servicios jurídicos adicionales para la obtención de una licencia de bróker de Forex en Hong Kong, estructuración corporativa y operaciones continuas. Cada proyecto se lleva a cabo de acuerdo con las más altas normas legales europeas y mundiales para garantizar claridad, seguridad y estabilidad jurídica duradera para el sector de activos digitales existente y potencial.
FAQ
¿Qué es una licencia VASP europea?
Obtener autorización para este servicio es el objetivo esencial de la licencia VASP en la UE y, aunque CASP ya forma parte del proceso, todavía no existe como tal oficialmente en papel.
¿Cuál es la diferencia entre una licencia CASP y una licencia VASP?
Una licencia CASP autoriza actividades y tiene efecto regulatorio completo en toda el área de la UE. Las licencias VASP simplemente certifican que los procesos cumplen con las leyes locales AML. Un titular de licencia CASP puede, salvo sanción o cargo adicional, operar en todos los estados miembros de la UE y disfrutar de su reconocimiento único.
¿Cuál es la diferencia entre VASP y MiCA?
VASP se refiere a los Proveedores de Servicios de Activos Virtuales definidos bajo la Directiva AML de la UE (5AMLD/6AMLD). Bajo MiCA, este concepto evoluciona a CASP. Por otro lado, MiCA introduce en la legislación europea un sistema de supervisión completo con cuatro funciones de control separadas bajo una base unificada. De este modo, la tecnología de transferencia de MiCA garantiza que los datos de las operaciones nacionales VASP se conviertan en datos para un sistema de autorización europeo armonizado: cada registro se transfiere de forma fluida y sencilla a otro país.
¿Qué es la regulación MiCA en Europa?
Las normas MiCA de la UE establecen un estándar único para la supervisión de criptoactivos, poniendo fin al enfoque fragmentado actual de cada estado miembro. Definen las responsabilidades y derechos de los operadores CASP y las garantías prudenciales para sus sistemas.
¿Las criptomonedas están reguladas en Europa?
Sí, todo el sector cripto de la UE está regulado bajo MiCA y las directivas AML relacionadas. Todo proveedor que use tecnologías CASP y ofrezca servicios a través de redes informáticas de la UE debe obtener autorización de las agencias financieras nacionales.
¿Qué país de la UE es más favorable a las criptomonedas?
Lituania, Portugal y Estonia siguen siendo los tres países más favorables de la UE para las monedas virtuales. Ofrecen autorizaciones sencillas, regulaciones estables y pruebas económicas claras, con una mayor eficacia para las monedas fiduciarias aplicadas a todos los impuestos sobre operaciones y recepción a través de redes.